雷递网 雷建平 7月6日

爱士惟科技股份有限公司（简称：“爱士惟”）日前递交招股书，准备在科创板上市。

(资料图片仅供参考)

爱士惟计划募资15亿元，其中，5.39亿元用于智能光伏逆变器等能源管理系统产品生产项目，3.13亿元用于上海研发中心升级项目，2亿元用于全球营销网络建设项目，4.5亿元用于补充流动资金。

年营收21.5亿

爱士惟成立于2009年，是专业从事光伏并网逆变器、储能逆变器、智能充电桩及智慧能源管理系统等产品研发、制造的新能源企业。

爱士惟曾经隶属于太阳能逆变器研发和制造企业德国SMA集团，总部位于中国上海，并在苏州、上海和西安设有研发中心，在扬中设有生产制造中心，业务分支机构遍布亚洲、欧洲、南美洲、非洲、大洋洲，产品行销全球多个国家和地区。

招股书显示，爱士惟2020年、2021年、2022年营收分别为7.88亿元、9.8亿元、21.5亿元；净利分别为2187.3万元、-416万元、1.04亿元；扣非后净利分别为1289万元、-3162.95万元、1.02亿元。

张勇从打工仔变身为老板

截至本招股说明书签署日，张勇直接持有公司19.15%的股份，通过其控制的上海卓由间接持有公司53.59%的股份，通过其控制的上海卓酉间接持有公司8.93%的股份，合计控制公司81.67%的股份；同时，张勇作为公司的执行董事/董事长及总经理，为公司的实际控制人。

张勇，1974年出生，博士，2002年12月至2005年8月，任上海华为技术有限公司研发工程师；2005年9月至2009年5月，任上海西门子医疗器械有限公司产品线经理；2009年5月至2011年8月，任西门子风力发电叶片（上海）有限公司采购总监；

张勇2011年9月至2011年12月，任苏司兰能源有限公司副总经理；2012年1月起，加入SMA集团中国区，至2019年2月，任SMA集团中国区总裁。2019年3月至今，任爱士惟董事长兼总经理。

张勇属于从打工仔的“职业经理人”变身为爱士惟的老板。SMA中国公司已经运营了十年时间，但2019年，张勇实现了对德国SMA集团中国公司的管理层收购，才有了爱士惟。

据介绍，2019年2月28日，SMA与张勇控制的上海卓由签署《股权收购协议》，将其持有的爱士惟有限100%股权转让给上海卓由，本次股权转让的初始对价为70万元；同日，SMA与上海卓由签署《股权收购协议》，将其持有的爱士惟电力设备99%股权转让给上海卓由，本次股权转让的初始对价为29.70万元；

SMA与张勇控制的上海卓酉签署《股权收购协议》，将其持有的爱士惟电力设备1%股权转让给上海卓酉，本次股权转让的初始对价为0.30万元。爱士惟有限及其子公司爱士惟扬中、爱士惟电力设备合称“中国目标公司”。

同时，上海卓由应按照《股权收购协议》约定向SMA支付或有对价，即在股权变更登记后10个完整的日历年（“或有对价期”）内，如爱士惟有限及其子公司爱士惟扬中、爱士惟电力设备在某一个会计年度的合并年度净利润为正，则每逢该次会计年度，上海卓由应向SMA支付一笔款项，金额分别等于爱士惟有限及其子公司爱士惟扬中、爱士惟电力设备该会计年度合并年度净利润的50%。

在整个或有对价期内的或有对价款总和之上限为2.5亿元。

上海卓由、上海卓酉将其直接、间接持有的中国目标公司股权均出质给SMA，用于保证上海卓由、上海卓酉按约定支付上述《股权收购协议》项下到期应付全部对价。

2019年3月22日，爱士惟有限就本次股权转让办理完毕工商变更登记手续。上海卓由成为爱士惟有限控股股东，持有爱士惟有限100%股权。

张勇收购爱士惟前身完成后，进入“爱士惟”时期，基本保留了原SMA集团中国区核心团队成员组建新的核心管理团队。公司启用“AiSWEI”和“Solplanet”分别作为国内、国际品牌，以全新品牌陆续开发推出一系列产品，积极拓展国内、国际客户，持续提升经营业绩。

上海卓由于2020年8月、2021年8月分别支付爱士惟有限及其子公司2019年或有对价841.94万元、2020年或有对价663.76万元。

2021年，考虑到一次性支付对价的方案下，SMA可以取得现金对价，缩短收购对价的支付周期并降低对价的不确定性，SMA决定与张勇及发行人就一次性支付确定剩余结算对价及解除股权质押方案等进行讨论。

2021年11月，上海卓由、上海卓酉与SMA签署《各项<股权收购协议>之修订暨结算协议》，确认上海卓由已向SMA支付了初始收购对价70万，并按照收购协议支付了2019年度及2020年度的或有对价合计1505.70万，仍需向SMA支付1200万欧元（对应8679.96万元），作为中国目标公司收购的剩余结算对价。上海卓由已于2021年12月足额支付了该等结算对价。

创维是股东

IPO前，长鑫伍号持股为2.91%，共青城榕兴持股为2.72%，上海卓珹持股为2.46%，上海综改、太仓凯辉分别持股为1.94%，共青城云尚持股为1.17%，濮尧峰、德谷弘道分别持股为0.97%，天津创维持股为0.93%；

上海卓侪持股为0.7%，正泰安能持股为0.58%，南京创维持股为0.39%，杭州鋆顺持股为0.23%，福建乾水持股为0.19%，袁崇伟持股为0.16%，横琴旌荣持股为0.07%。

IPO后，上海卓由持股为40.19%，张勇持股为14.36%，上海卓酉持股为6.7%，长鑫伍号持股为2.18%，共青城榕兴持股为2.04%，上海卓珹持股为1.84%，上海综改、太仓凯辉分别持股为1.46%，共青城云尚持股为0.87%，濮尧峰、德谷弘道分别持股为0.73%，天津创维持股为0.7%；

上海卓侪持股为0.52%，正泰安能持股为0.44%，南京创维持股为0.29%，杭州鋆顺持股为0.17%，福建乾水持股为0.15%，袁崇伟持股为0.12%，横琴旌荣持股为0.05%。

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